Obiekt

Tytuł: Chosen measures for pricing liquidity

Autor:

Dziwok, Ewa

Opis:

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu = Research Papers of Wrocław University of Economics, 2017, Nr 482, s. 29-35

Abstrakt:

The financial crisis of the years 2007-2009 showed that especially liquidity risk was underestimated or was not taken seriously into account. The existing liquidity measures proved to be inadequate or incorrectly used. For this reason, the alternative measures should be considered. The aim of the article is to investigate specific liquidity measures using a sample of daily data. The attention is focused in particular on the yield curve fitting error, precisely on the root mean squared error. The analysis covers the time series of errors calculated from daily WIBOR data and yield curve construction using two types of parametric models – Nelson- Siegel and Svensson. By employing the selected liquidity measures on the Polish financial market, one can find evidence of its changing level in case of market disturbances

Wydawca:

Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Miejsce wydania:

Wrocław

Data wydania:

2017

Typ zasobu:

artykuł

Identyfikator zasobu:

doi:10.15611/pn.2017.482.03 ; oai:dbc.wroc.pl:38766

Język:

eng

Powiązania:

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu = Research Papers of Wrocław University of Economics; 2017; Nr 482 ; Wrocław Conference in Finance: Contemporary Trends and Challenges

Prawa dostępu:

Dla wszystkich zgodnie z licencją

Licencja:

CC BY-NC-ND 3.0 PL

Lokalizacja oryginału:

Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Kolekcje, do których przypisany jest obiekt:

Data ostatniej modyfikacji:

2019-07-15

Data dodania obiektu:

2017-12-13

Liczba wyświetleń treści obiektu:

138

Liczba wyświetleń treści obiektu w formacie PDF

133

Wszystkie dostępne wersje tego obiektu:

https://dbc.wroc.pl/publication/43147

Wyświetl opis w formacie RDF:

RDF

Wyświetl opis w formacie OAI-PMH:

OAI-PMH

Nazwa wydania Data
Chosen measures for pricing liquidity 2019-07-15

Podobne

Ta strona wykorzystuje pliki 'cookies'. Więcej informacji