Wyszukiwanie zaawansowane ?

Obiekt

Selecting a Small Portfolio of Equities: One-stop Shopping Approach to Screening
Pobierz

Tytuł: Selecting a Small Portfolio of Equities: One-stop Shopping Approach to Screening

Autor:

Boďa, Martin ; Kanderová, Mária

Opis:

20-th AMSE. Applications of Mathematics and Statistics in Economics. International Scientific Conference: Szklarska Poręba, 30 August- 3 September 2017. Conference Proceedings Full Text Papers, s. 43-58

Abstrakt:

Investing into equities requires that a pre-selection of candidate equities be made, which is frequently accomplished by means of a screening criterion such as market capitalization, a fundamental indicator of past performance. The paper considers four screening criteria – market capitalization, two multiples (the P/B and P/E ratios) and historical yield – and investigates how the pre-selection choice based on any of these criteria and orientation towards small/low or big/high poles of equity styles affects the performance of a small portfolio comprising 50 equities at most. The goal of the investigation undertaken in the paper is to assess usefulness of these distant poles of equity styles and evaluate their performance against trending patterns of the market. The method is experimental and in order to assure robustness of results it employs 5 consecutive four-year datasets from 2009 to 2016 and three conceptually different methods of portfolio selection, setting the S&P 500 Index as benchmark. The results indicate that superiority of equity styles and selection methods is contingent on market cycle: in bull markets with steady growth, equity styles with small/low polarity seem more dependable, but when market price patterns change between bull and bear markets, big/high poles seem guarantee better performance

Wydawca:

Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Miejsce wydania:

Wrocław

Data wydania:

2017

Typ zasobu:

materiały konferencyjne

Identyfikator zasobu:

doi:10.15611/amse.2017.20.04 ; oai:dbc.wroc.pl:39101

Język:

eng

Powiązania:

20-th AMSE. Applications of Mathematics and Statistics in Economics. International Scientific Conference: Szklarska Poręba, 30 August- 3 September 2017. Conference Proceedings Full Text Papers

Prawa:

Wszystkie prawa zastrzeżone (Copyright)

Prawa dostępu:

Dla wszystkich w zakresie dozwolonego użytku

Lokalizacja oryginału:

Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Tytuł publikacji grupowej:

20-th AMSE. Applications of Mathematics and Statistics in Economics. International Scientific Conference: Szklarska Poręba, 30 August- 3 September 2017. Conference Proceedings Full Text Papers

Format:

application/pdf

Temat i słowa kluczowe:

equity style asset pre-selection market capitalization multiple historical yield performance

Kolekcje, do których przypisany jest obiekt:

Data ostatniej modyfikacji:

11 paź 2022

Data dodania obiektu:

3 sty 2018

Liczba wyświetleń treści obiektu:

318

Liczba wyświetleń treści obiektu w formacie PDF

312

Wszystkie dostępne wersje tego obiektu:

https://dbc.wroc.pl/publication/43433

Wyświetl opis w formacie RDF:

RDF

Wyświetl opis w formacie OAI-PMH:

OAI-PMH

Nazwa wydania Data
Selecting a Small Portfolio of Equities: One-stop Shopping Approach to Screening 11 paź 2022

Podobne

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

The Capital Asset Pricing Model Overviewed

Boďa, Martin Kanderová, Mária

2009
artykuł
17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers
17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers

Rebalancing Issues in Tracking Error Variance Minimization

Boďa, Martin Kanderová, Mária Rusnak, Zofia. Redakcja Zmyślona, Beata. Redakcja

2014
materiały konferencyjne
17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers
17-th AMSE. Applications of Mathematics in Economics. International Scientific Conference: Poland, 27-31 Agust, 2014. Conference Proceedings Full Text Papers

Application of Six Sigma Ideas to Timing Decisions at Financial Markets

Boďa, Martin Roháčová, Viera Rusnak, Zofia. Redakcja Zmyślona, Beata. Redakcja

2014
materiały konferencyjne
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Determinanty wyceny rynkowej sektora bankowego w dobie kryzysu

Chodnicka, Patrycja Niewińska, Katarzyna

2013
artykuł
Physicochemical Problems of Mineral Processing
Physicochemical Problems of Mineral Processing

Dry beneficiation and cleaning of chinese high-ash coarse coal utilizing a dense-medium gas-solid fluidized bed separator

He, Jingfeng Tan, Mingbing Zhu, Ran Luo, Zhenfu Drzymała, Jan. Redakcja

2016
artykuł
Mathematical Economics
Mathematical Economics

Controlling the effect of multiple testing in Big Data

Denkowska, Sabina

2014
artykuł

The role of lifestyle physical activity in preventing multiple sclerosis

Opara, Józef

2024
artykuł
20-th AMSE. Applications of Mathematics and Statistics in Economics. International Scientific Conference: Szklarska Poręba, 30 August- 3 September 2017. Conference Proceedings Full Text Papers
20-th AMSE. Applications of Mathematics and Statistics in Economics. International Scientific Conference: Szklarska Poręba, 30 August- 3 September 2017. Conference Proceedings Full Text Papers

Modelling the Number of Road Accidents

Procházka, Jiří Flimmel, Samuel Čamaj, Matej Bašta, Milan

2017
materiały konferencyjne
Więcej
×

Cytowanie

Styl cytowania:

Dane kontaktowe

Adres

Politechnika Wrocławska (Koordynator Konsorcjum DBC)
Biblioteka Politechniki Wrocławskiej
Wybrzeże Wyspiańskiego 27
50-370 Wrocław, Polska

Telefon

(+48) 71-320-38-30
(+48) 71-320-47-50

E-Mail

bc@pwr.edu.pl

Odwiedź nas!

https://biblioteka.pwr.edu.pl/

Ta strona wykorzystuje pliki 'cookies'. Więcej informacji